关于两种证券构成的组合，在不允许卖空的情况下，下列说法正确的有（  ）
Ⅰ完全负相关下，可获得无风险组合
Ⅱ不相关情况下，可得到一个组合，其风险小于两个证券组合中任一证券的风险
Ⅲ当两种证券间的相关系数为０.５时，得不到一个组合使得组合风险小于单个证券的风险
Ⅳ组合的风险与两证券间的投资比例无关

Ⅰ正确：在完全负相关的情况下，两种证券的收益会呈现相反的趋势，从而可以通过适当的投资比例，使得一种证券收益增加时另一种减少，达到风险对冲的效果，因此可获得无风险组合。

Ⅱ正确：在不相关的情况下，虽然无法做到完全对冲风险，但仍然有可能通过合适的投资比例得到一个组合，其整体风险小于两个证券组合中任一证券的风险。

Ⅲ正确：当两种证券间的相关系数不为零时，其风险对冲效果会受到影响。特别是当相关系数为0.5时，意味着两种证券的收益变化趋势较为接近，此时很难找到一个组合使得其风险小于单个证券的风险。

Ⅳ错误：组合的风险是与其投资比例密切相关的。通过调整两种证券的投资比例，可以改变组合的整体风险。因此，组合的风险与两证券间的投资比例有关。