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单选题

某公司股票的执行价格为30元,当前股票价格为20元,期权费为2元。对于欧式期权,若在到期日股票价格为15元时,计算购进股票、购进看跌期权与购进看涨期权组合的到期净损益为多少?

A
13
B
6
C
-5
D
-2
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答案:

B

解析:

对于这个问题,我们需要先理解题目中的三种期权组合到期时的净损益情况。

首先,如果到期日购进股票的净损益,是以到期日的股票价格减去股票的购买价格,即15元(到期日股票价格)- 20元(目前股票价格)= -5元。

其次,对于看跌期权,如果在到期日股票价格下跌到约定的执行价格以下,那么看跌期权的持有者有权按照约定的执行价格卖出股票。因此,看跌期权的净损益为(执行价格-到期日股票价格)-期权费,即(30元-15元)- 2元 = 13元。

最后,对于看涨期权,如果在到期日股票价格上涨超过约定的执行价格,那么看涨期权的持有者可以行使期权购买股票。但在本题中,到期日股票价格是15元,低于执行价格30元,因此看涨期权的净损益为-2元。

综上,购进股票、购进看跌期权与购进看涨期权组合的到期净损益为:-5元(购进股票的净损益)+ 13元(购进看跌期权的净损益)- 2元(购进看涨期权的净损益)= 6元。因此,答案为B。

创作类型:
原创

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